الجهات التنظيمية في برمودا، حلول التخزين القائمة على Blockchain الخاصة بشركة Greenlight Plume Affiliate

حصلت Plume، وهي منصة blockchain تركز على جلب الاستثمارات التقليدية على blockchain، على موافقة تنظيمية رئيسية في برمودا لإطلاق خزائن الأصول المنظمة التي يمكن لأي شخص لديه اتصال بالإنترنت الوصول إليها.

تعمل شركة Plume كشبكة تمويل مؤسسية مفتوحة. يتيح بروتوكول Nest الخاص بها بالفعل للمستخدمين الوصول إلى أصول العالم الحقيقي (RWAs) - مثل الأموال من كبار المديرين مثل Apollo Global Management، وWisdomTree، وHamilton Lane - من خلال خزائن متوافقة وغير وصائية. تفيد الشركة بأنها تخدم أكثر من نصف حاملي RWA onchain، مع أكثر من 350 مليون دولار من قيمة الأصول الموزعة.

حصلت شركة Kimber Digital Assets Bermuda ISAC Ltd. (KDAB)، التابعة لها في برمودا، على ترخيص أعمال الأصول الرقمية من الفئة M من سلطة النقد في برمودا (BMA) بموجب قانون أعمال الأصول الرقمية لعام 2018. يمهد هذا الترخيص الطريق لما يصفه بلوم بأنه أول خزائن onchain قابلة للتطوير عالميًا ومنظمة.

كيف ستعمل الخزائن

تهدف الخزائن الجديدة إلى جعل إدارة الأصول الاحترافية سهلة مثل استخدام التمويل اللامركزي (DeFi)، ولكن مع إشراف جهة تنظيمية محترمة. يمكن للمستخدمين إيداع الأصول، والحصول على رموز قبو تمثل حصتهم، ومن المحتمل أن يكسبوا عائدًا، ويستردوا بصافي قيمة الأصول. ويعمل المنسق على إعادة موازنة الممتلكات وفقا لقواعد ثابتة مشفرة في عقود ذكية غير قابلة للتغيير، مما يقلل الاعتماد على الإداريين أو الأوصياء التقليديين.

ستوضع الاحتياطيات في عقود ذكية غير وصائية مع دليل مستمر يمكن التحقق منه من خلال التشفير على الضمانات من Bluprynt، وهي خدمة التحقق onchain. سيستخدم كل قبو هيكل حساب منفصل مدمج (ISA) بموجب قانون برمودا. وهذا يوفر سياجًا قانونيًا وشخصية قانونية منفصلة وحماية من الإفلاس للمستثمرين.

ويشبه هذا النموذج إطلاق أول صندوق متداول في البورصة (ETF) عام 1990 في بورصة تورونتو للأوراق المالية، والذي ساعد على تنمية صناعة صناديق الاستثمار المتداولة العالمية إلى ما يقرب من 14 تريليون دولار من خلال جعل الاستثمارات المتنوعة متاحة على نطاق واسع. تحتفظ أصول العالم الحقيقي الرمزية حاليًا بما يتراوح بين 23 مليار دولار إلى 33 مليار دولار تقريبًا، وفقًا لمتتبعي الصناعة.

الاستئناف التنظيمي لبرمودا

ينضم Plume إلى شركات مثل Circle المصدرة للعملة المستقرة وبورصة العملات المشفرة Coinbase (COIN) وKraken في اختيار برمودا للعمليات العالمية. تشرف مؤسسة نقد البحرين على الخدمات المالية منذ عام 1969 وتقدم نظام ترخيص متدرج. ترخيص الفئة M هو فئة معدلة لعمليات توسيع نطاق الكيانات، مع متطلبات حول إدارة الأصول والخصوم، وضوابط السيولة والتخطيط للتصفية.

ستحتوي رموز Vault على فحص مدمج لمكافحة غسل الأموال (AML) وتمويل مكافحة الإرهاب (ATF)، ووظائف التجميد والمصادرة، والتحقق من مخاطر المحفظة. يسعى هذا الإعداد إلى منح المستخدمين العاديين - مثل المحامي في لاغوس أو الموظف المستقل في مانيلا - إمكانية الوصول إلى المنتجات المؤسسية باستخدام الهاتف الذكي والعملة المستقرة فقط، مع تلبية المعايير التي تتوقعها صناديق التقاعد الكبرى.

وقال كريس يين، المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي لشركة بلوم: "كان صندوق الاستثمار المتداول آخر ابتكار هيكلي عظيم في إدارة الأصول". "نحن نفعل نفس الشيء على السلسلة."

الوصول العالمي، الخطوات التالية

يجمع الهيكل بين مركبات التغذية التي تشرف عليها برمودا ورموز القبو القابلة للبرمجة. وهو يعتمد على توجيهات هيئة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية (SEC) الحالية للصناديق الرئيسية المسجلة في الولايات المتحدة، مما قد يساعد مديري الأصول في الوصول إلى المستثمرين الدوليين بشكل أكثر كفاءة.

تحافظ منصة Plume على معدل معاملات محظورة يبلغ 0.000005% من خلال أدوات الامتثال الخاصة بها - وهو أقل بكثير من 1% تقريبًا الذي شوهد في العديد من سلاسل الكتل العامة الأخرى. لا يتضمن الإعلان تفاصيل حول الأصول الأولية أو هياكل الرسوم أو نطاقات العائد المتوقع أو الأصول المستهدفة الخاضعة للإدارة للخزائن الجديدة. ومن المتوقع الحصول على هذه التفاصيل "في الأيام والأسابيع المقبلة".