Bitcoin-gestützte Kredite eröffnen einer ganz neuen Generation den Zugang zum Wohneigentum

Für CJ Konstantinos sind die Argumente für Bitcoin-gestützte Hypotheken eine persönliche Angelegenheit. Im Jahr 2019 zahlte er 100 Bitcoin für ein Haus. Dieser Bitcoin ist jetzt etwa 7,6 Millionen Dollar wert und er sagt, er könne sein Haus nicht für mehr als 500.000 Dollar verkaufen.

Damals handelte es sich um die Art von Transaktion, die die meisten Leute im traditionellen Finanzwesen als rücksichtslos bezeichnet hätten. Jetzt leitet Konstantinos Peoples Reserve und spricht auf der weltweit größten Bitcoin-Konferenz, um zu erklären, warum es für eine wachsende Zahl von Inhabern sinnvoll ist, es erneut zu tun – dieses Mal durch strukturierte Bitcoin-Kreditprodukte.

„Bitcoin hat mich gefunden und umgehauen“, sagte Konstantinos am Mittwoch während einer Podiumsdiskussion mit dem Titel „From HODL to Home: Bitcoin-Backed Loans Meet Mortgages“ auf der Nakamoto Stage bei Bitcoin 2026 in Las Vegas.

Die Sitzung brachte Führungskräfte von SALT Lending und Peoples Reserve zusammen, um einen Markt zu diskutieren, der sich ihrer Meinung nach an einem Wendepunkt befindet: die Verwendung von Bitcoin als Sicherheit für den Kauf von Häusern, ohne den Vermögenswert jemals zu verkaufen.

Das Gespräch befasste sich mit harten Finanzmechanismen, kam aber immer wieder auf etwas Grundlegenderes zurück. Ein Haus, sagte Konstantinos, sei nicht nur eine Immobilientransaktion. Hier gründet man eine Familie. Hier fühlt man sich sicher. Diese Formulierung gab den Ton für eine Diskussion vor, die die technischen Eigenschaften von Bitcoin mit einem der menschlichsten Finanzbedürfnisse verknüpfte.

Bitcoin macht den Eigenheimbesitz einfacher

Hunter Albright, Chief Revenue Officer bei SALT Lending, sagte, die Zahlen auf dem Immobilienmarkt erzählten eine krasse Geschichte. Es sei schwieriger geworden, ein Ersthaus zu kaufen, bemerkte er und verwies auf Daten, aus denen hervorgeht, dass ein wachsender Anteil der Erstkäufer von Eigenheimen in den USA inzwischen über 40 Jahre alt seien. Diese Art von Statistik ist ein Beweis dafür, dass die traditionelle Hypothekenfinanzierung für einen breiten Teil der Bevölkerung nicht funktioniert.

Gleichzeitig, so Albright, steckt in Bitcoin ein großer Vermögenspool – nach Ansicht seiner Inhaber ungenutzt, aber als Finanzinstrument ungenutzt. SALT, das sich einem Jahrzehnt der Bitcoin-gestützten Kreditvergabe nähert, hat vier Anwendungsfälle identifiziert, die es in seinem Kundenstamm sieht: Zugang für Kreditnehmer, die eine Brücke in die traditionelle Finanzierung benötigen; Vorteil: die Möglichkeit, schnell zu handeln und einen Kredit innerhalb von etwa 24 Stunden abzuschließen; Agilität, die Möglichkeit, ein neues Zuhause zu kaufen, bevor eine bestehende Immobilie verkauft wird; und Beschleunigung, indem Bitcoin-gestützte Kredite genutzt werden, um im Laufe der Zeit Wohlstand aufzubauen.

Konstantinos brachte den Fall der Sicherheiten in Bezug auf die Geldgeschichte zum Ausdruck. Gold fungiere als Sicherheit, sagte er, aber es sei physisch und schwer zu bewegen. US-Staatsanleihen sind stark, bergen jedoch ein Inflationsrisiko, das mit einem wachsenden Angebot verbunden ist.

Bitcoin, so argumentierte er, vereint das Beste aus beidem: Es ist endlich, wird in einer Kette abgewickelt und kann ohne die Reibung einer physischen Abwicklung Milliardenbeträge auf der ganzen Welt bewegen.

„Es gibt eine kleine Gruppe von Männern, die über den Preis des Geldes entscheiden“, sagte er über das aktuelle Zinssystem. „Man kann die aktuelle Situation nicht manipulieren.“ Sein Argument war, dass Bitcoin-Sicherheiten durch die Reduzierung des Kreditgeberrisikos strukturelle Voraussetzungen für niedrigere Kreditkosten und damit leichter zugänglichen Wohnraum schaffen.

Albright bekräftigte diese These von Seiten des Kreditgebers. Bitcoin, sagte er, „ändere die Spielregeln“ für den Zugang zu den Kapitalmärkten. Da die Sicherheiten stark und liquide sind, können Unternehmen, die Kredite aufnehmen, zu attraktiven Konditionen Geld beschaffen und den Kunden bessere Konditionen anbieten.

SALT hat auch eine Technologie entwickelt, die Bitcoin-Sicherheiten in volatilen Märkten in Stablecoins umtauschen kann, was er als Mechanismus zum Schutz beider Seiten der Transaktion bezeichnete.

Beide Diskussionsteilnehmer räumten ein, dass diese Produkte in der Vergangenheit vermögendere Kunden bedient haben – das, was Konstantinos „Goldleute“ nannte, Familien mit altem Geld und traditionelle Finanzinvestoren. Aber sie sagten, die nächste Welle sei breiter.

„Bitcoin löst mein Problem“, sagte Konstantinos und beschrieb, wie eine neue Klasse von Benutzern auf den Markt kommt. Albright schloss sich dieser Formulierung an und sagte, dass Bitcoin Strategien, die einst nur Private-Banking-Kunden zur Verfügung standen, auf jeden übertrage, der den Vermögenswert besitze.

Das Gremium ging auch auf einen strukturellen Wandel ein, den Albright in der Gesamtwirtschaft sieht: einen Übergang vom arbeitsbasierten Einkommen zum vermögensbasierten Einkommen. In dieser Welt wird die Möglichkeit, Kredite für das zu besitzen, was man besitzt – ohne es zu verkaufen – aufzunehmen, weniger zu einem Luxus als vielmehr zu einer finanziellen Grundlage.

Dieser Beitrag: „Bitcoin-gestützte Kredite erschließen Wohneigentum für eine ganze neue Generation“ erschien zuerst im Bitcoin Magazine und wurde von Micah Zimmerman verfasst.