Der Gründerfonds von Peter Thiel sammelt einen Rekordfonds in Höhe von 6 Milliarden US-Dollar
Der Founders Fund von Peter Thiel hat einen neuen 6-Milliarden-Dollar-Fonds geschlossen, was die größte Kapitalerhöhung in der Geschichte des Risikokapitalunternehmens darstellt.
Das Vehikel wird sich hauptsächlich auf Unternehmen in der Spätphase konzentrieren, da private Startups weiterhin nach großen Finanzierungsrunden außerhalb öffentlicher Märkte suchen.
Bloomberg berichtete unter Berufung auf mit der Angelegenheit vertraute Personen, dass der Founders Fund 6 Milliarden US-Dollar für ein neues Spätphasen-Investmentvehikel gesammelt habe. Die Kapitalerhöhung stellt die größte Mittelbeschaffung des Unternehmens seit seiner Gründung vor zwei Jahrzehnten dar.
Der Fonds richtet sich eher an reifere Start-ups als an junge Unternehmen. Durch diesen Fokus steht das Unternehmen im Wettbewerb um große private Deals zu einer Zeit, in der wachstumsstarke Technologieunternehmen länger privat bleiben.
Thiel und sein Team stellen 1,5 Milliarden US-Dollar bereit
Dem Bloomberg-Bericht zufolge kamen rund 4,5 Milliarden US-Dollar des neuen Fonds von Kommanditisten, darunter Staatsfonds. Die restlichen 1,5 Milliarden US-Dollar kamen von Thiel, dem Management des Gründerfonds und Mitarbeitern.
Dieses interne Engagement könnte die Aufmerksamkeit der Anleger auf sich ziehen, da es zeigt, dass das eigene Team des Unternehmens über Kapital verfügt, das an die Ergebnisse des Fonds gebunden ist. Founders Fund verfolgte oft einen konzentrierten Anlagestil und unterstützte weniger Unternehmen mit größeren Schecks.
Darüber hinaus ist der neue Fonds das vierte Wachstumsphasenvehikel des Founders Fund. Er wurde weniger als ein Jahr nach dem vorherigen Wachstumsfonds aufgelegt und markierte damit den schnellsten Fondszyklus in der 20-jährigen Geschichte des Unternehmens.
Die Geschwindigkeit der Kapitalerhöhung spiegelt die steigende Nachfrage nach Kapital in der Spätphase wider. Viele private Unternehmen bevorzugen mittlerweile große private Runden gegenüber Börsengängen, insbesondere wenn die IPO-Märkte selektiv bleiben.
Berichten zufolge wurde auch der bisherige 4,6-Milliarden-Dollar-Fonds des Unternehmens schneller als geplant eingesetzt. Der Gründerfonds unterstützte eine kleine Anzahl von Unternehmen mit großen Schecks, darunter Investitionen im Zusammenhang mit künstlicher Intelligenz und Verteidigungstechnologie.
Der Risikokapitalmarkt bevorzugt große Fonds
Die Erhöhung trägt zu einem breiteren Trend im Risikokapitalbereich bei, bei dem große Unternehmen weiterhin große Zusagen erhalten, während kleinere Manager mit schwierigeren Bedingungen für die Mittelbeschaffung konfrontiert sind. Investoren haben großes Interesse an künstlicher Intelligenz, Verteidigung, Infrastruktur und anderen kapitalintensiven Sektoren gezeigt.
Andreessen Horowitz hat Anfang des Jahres außerdem über fünf Fonds mehr als 15 Milliarden US-Dollar eingesammelt, darunter Kapital für die Skalierung von Start-ups und die KI-Infrastruktur. Diese Erhöhung zeigte, dass große Venture-Firmen trotz eines gemischten privaten Marktes immer noch große Kapitalpools anziehen.