El banco central de Pakistán anula la prohibición de cuentas para proveedores de servicios criptográficos
El banco central de Pakistán, el Banco Estatal de Pakistán, ha autorizado a los bancos a abrir cuentas para proveedores de servicios de activos virtuales (VASP) con licencia, revocando efectivamente una prohibición impuesta en 2018 que prohibía la participación bancaria en monedas y tokens virtuales, según un aviso reciente.
La prohibición de 2018 de negociar con monedas/tokens virtuales
Según el marco revisado, los bancos y otras entidades reguladas pueden incorporar VASP que tengan licencia de la Autoridad Reguladora de Activos Virtuales de Pakistán (PVARA), sujeto a estrictos requisitos de cumplimiento, incluida una mayor diligencia debida, un seguimiento continuo y un perfil de riesgo del cliente.
Los bancos deben establecer Cuentas de Dinero de Clientes (CMA) separadas para manejar los fondos de los clientes asociados con las actividades de VASP, asegurando una estricta segregación entre los fondos propios de VASP y los de sus clientes.
Estas cuentas deben estar denominadas en rupias paquistaníes, no devengar intereses, prohibir depósitos y retiros de efectivo y no pueden usarse como garantía para fines financieros o crediticios.
Además de los requisitos estándar ALD/CFT, los bancos deben llevar a cabo una debida diligencia mejorada comprendiendo a fondo el modelo de negocio, la base de clientes, el alcance operativo y la exposición geográfica del VASP. También deben actualizar sus marcos de evaluación de riesgos, monitorear continuamente las transacciones e informar actividades sospechosas.
El marco permite a las entidades con un Certificado de No Objeción (NOC) de PVARA abrir cuentas de propósito limitado para facilitar la concesión de licencias, pero los servicios bancarios completos sólo pueden ampliarse después de obtener una licencia formal.
Los bancos tienen explícitamente prohibido invertir, comercializar o mantener activos virtuales utilizando sus propios fondos o depósitos de clientes, y siguen siendo totalmente responsables de cumplir con todos los requisitos regulatorios, incluidas las regulaciones cambiarias, independientemente de cualquier acuerdo con los VASP.
Nueva ley establece un marco de supervisión de activos virtuales en Pakistán
El reemplazo se produce tras la promulgación de la Ley de Activos Virtuales de 2026 y el establecimiento de PVARA.
La Ley de Activos Virtuales de Pakistán está diseñada para proteger a los inversores, preservar la integridad del mercado y permitir la innovación regulada de blockchain dentro de un sólido marco contra el lavado de dinero. Establece licencias y supervisión de VASP para garantizar la protección del cliente, controles de cumplimiento y una supervisión más estricta de la actividad de activos virtuales.
Al mismo tiempo, busca desbloquear la innovación a través de sandboxes, zonas de activos virtuales y soporte para sistemas financieros tokenizados.
Las restricciones de Pakistán impulsan la actividad criptográfica
En lugar de desacelerar la demanda, las restricciones de 2018 llevaron la actividad criptográfica a la clandestinidad.
La actividad entre pares aumentó y, según se informa, el uso aumentó más de un 700% en los años siguientes, a medida que los usuarios encontraron formas de eludir el sistema bancario formal, según la Federación de Cámaras de Comercio e Industria de Pakistán.
A principios de 2024, la mayoría de las transacciones minoristas de criptomonedas se realizaban a través de canales P2P informales o las llamadas redes “Digital Hundi”.
Binance, el mayor intercambio de criptomonedas del mundo, también ha sido ampliamente reconocido en Pakistán, lo que ha ayudado a impulsar una base de usuarios que ahora se estima en más de 20 millones.