Acciones de Robinhood (HOOD): Bernstein mantiene el objetivo de 130 dólares a pesar de la caída del 53%

Robinhood Markets (HOOD) está atravesando tiempos turbulentos. Las acciones se han desplomado más del 53% desde su máximo de 52 semanas de 153,86 dólares, y actualmente oscilan en el rango de 69 a 71 dólares. Esto representa un cambio dramático para una plataforma que recientemente se benefició de la manía de las criptomonedas y la creciente actividad de los inversores minoristas. Robinhood Markets, Inc., HOOD Sin embargo, Bernstein SocGen Group no se inmuta. La firma de inversión reafirmó su calificación de rendimiento superior el lunes, manteniendo un precio objetivo de 130 dólares, lo que sugiere una mejora significativa con respecto a los niveles actuales. Su postura alcista depende de dos catalizadores clave: un repunte en los mercados de criptomonedas y la expansión de los ingresos de los mercados de predicción. Las proyecciones de Bernstein están notablemente por encima del consenso de Wall Street. La previsión de ingresos de la empresa para 2026 supera la calle en un 9%, mientras que sus estimaciones de ganancias por acción son un 16% más altas. Específicamente para los ingresos relacionados con las criptomonedas, Bernstein anticipa cifras para 2026 un 31% por encima de las expectativas del consenso. Los analistas sugieren que los resultados decepcionantes del primer trimestre de 2026 ya se reflejan en la valoración actual. La comunidad de analistas en general ha adoptado una postura más reservada. Morgan Stanley recortó su precio objetivo de 147 dólares a 95 dólares y lo rebajó al mismo peso. Truist redujo su objetivo de 120 dólares a 100 dólares, y Mizuho redujo las expectativas de 135 dólares a 105 dólares. Cantor Fitzgerald redujo su pronóstico de 130 dólares a 100 dólares. Los ciudadanos ajustaron de $180 a $155. Sin embargo, el consenso entre 25 analistas mantiene una calificación de “Compra moderada” con un objetivo promedio de 110,25 dólares. Keefe, Bruyette & Woods lanzó la cobertura con una calificación de desempeño de mercado neutral y un objetivo de $75, esencialmente alineado con los niveles comerciales actuales. Zacks adoptó la postura más bajista y rebajó la calificación de HOOD a venta fuerte. La actividad de transacciones internas ha contribuido al sentimiento negativo. Durante los últimos tres meses, los expertos de la empresa vendieron colectivamente 469.239 acciones, generando aproximadamente 34,16 millones de dólares. Sólo el director general Vladimir Tenev se deshizo de 375.000 acciones. El director de tecnología, Jeffrey Pinner, vendió aproximadamente 5.835 acciones. El director Daniel Gallagher se deshizo de 10.000 acciones. Estas ventas se ejecutaron mediante acuerdos comerciales preestablecidos en la Regla 10b5-1. Los iniciados siguen controlando aproximadamente el 19,95% de las acciones en circulación y la actividad institucional presenta un panorama mixto. ARK Invest de Cathie Wood adquirió recientemente acciones de HOOD en una importante transacción multimillonaria. Robeco Institutional Asset Management amplió su posición en un 83% durante el cuarto trimestre, comprando 474.081 acciones adicionales para alcanzar más de 1 millón de acciones valoradas en aproximadamente 118 millones de dólares. Los resultados del cuarto trimestre de HOOD mostraron fortaleza en las ganancias, con un beneficio por acción de $0,66 en comparación con el consenso de $0,63, mientras que se quedaron cortos en ingresos con $1,280 millones frente a las expectativas de $1,320 millones. Sin embargo, los ingresos aumentaron un 26,5% año tras año. La plataforma amplió su participación en los ingresos del comercio minorista al 14% en 2025, frente al 11% en 2024, mediante la diversificación en mercados de predicción y criptomonedas. HOOD actualmente capta el 4% de los ingresos totales de corretaje dentro de su mercado objetivo. Técnicamente, las acciones cotizan por debajo de la media móvil de 50 días de 75,27 dólares y de la media móvil de 200 días de 107,80 dólares. La acción tocó un mínimo de 52 semanas de 39,21 dólares durante su reciente caída. La capitalización de mercado asciende actualmente a aproximadamente 62.290 millones de dólares con una relación precio-beneficio de 33,59. Un acontecimiento potencialmente significativo surgió en Washington: Robinhood consiguió la selección junto con BNY Mellon para administrar la iniciativa de ahorro infantil “Cuentas Trump” del Tesoro de Estados Unidos, lo que presenta una posible oportunidad de adquisición de clientes a largo plazo. Esto representa el último desarrollo que vale la pena monitorear.