Binance déplace les contrats à terme perpétuels vers les RWA et s'attaque à TradFi

Binance a connu une transformation totale de ses contrats à terme perpétuels RWA au cours des trois derniers mois. Les contrats à terme perpétuels basés sur les RWA augmentent leur part dans l'activité des dérivés de Binance.

Le marché à terme perpétuel de Binance héberge désormais des volumes RWA beaucoup plus élevés. Au cours des trois derniers mois, Binance a commencé à concurrencer les marchés traditionnels via sa propre plateforme de contrats à terme perpétuels.

Selon Binance Research, leur part de marché par rapport aux plateformes de contrats à terme TradFi est passée de 0,2 % à 4,9 %. Binance est désormais en concurrence avec le Comex, notamment sur le marché de l'argent.

Les contrats d'argent ont atteint 20,8% des volumes du COMEX au pic d'intérêt, tandis que l'or a atteint 8,3%. L’exemple de Binance montre que l’infrastructure de trading de crypto peut s’adapter pour négocier tout contrat présentant un potentiel de liquidité élevé et prenant en compte des mouvements directionnels clairs.

Les contrats à terme perpétuels de Binance sont également en concurrence avec les propres contrats d’Hyperliquide. Les deux plateformes reflètent la transition vers les métaux précieux, les matières premières et l’énergie.

Binance a profité du rallye des métaux précieux

Binance a profité du rallye des métaux précieux du début de 2026, porté par de nouveaux records d’or et les mouvements spectaculaires des prix de l’argent.

Initialement, Binance a pris jusqu'à 0,4 % de part du COMEX en janvier, passant à 3,6 % en avril, avec 8,3 % au plus fort des échanges. L'argent a augmenté de 1 % à 13,6 %, culminant au-dessus de 20 %.

La tendance était similaire à celle du trading de métaux précieux hyperliquides, où l'argent présente toujours le volume cumulé le plus élevé à ce jour. L'adoption rapide des contrats à terme perpétuels RWA après des années de tentatives de tokenisation montre que la liquidité est toujours la clé pour les traders de crypto, ainsi qu'un élément de battage médiatique sur les réseaux sociaux.

Les actions et l’énergie rattrapent la croissance des volumes

Les actions et l’énergie occupent encore une part moindre des marchés traditionnels. Cependant, le positionnement de Binance parmi les traders de crypto a permis une transition rapide vers de nouvelles classes d’actifs.

Binance a noté que les échanges de CRCL étaient particulièrement actifs, représentant jusqu'à 12,1 de son volume quotidien au NYSE. La raison principale est que les traders de CRCL sont également des natifs de la cryptographie, réagissant aux nouvelles et aux événements affectant Circle, Inc. et le secteur dans son ensemble.

MSTR et TSLA accélèrent également, bien qu’à la traîne de CRCL.

Les contrats à terme perpétuels sur l'énergie ont la même part que l'or en janvier. Les contrats à terme WTI occupent 2,3% des plateformes TradFi, tandis que le Brent atteint 1%. Ces ratios étaient similaires à ceux de l’argent et de l’or et pourraient augmenter si l’incertitude mondiale persiste.

Les marchés de Binance, comme Hyperliquid, fonctionnent 24h/24 et 7j/7, la découverte des prix se poursuivant pendant les heures de fermeture officielles. Les traders peuvent utiliser la marge croisée pour plusieurs positions. Les traders sont également encore en train d’apprendre les comportements du marché pétrolier à une époque d’incertitude sans précédent.

En avril, Binance a également lancé des contrats à terme sur le pétrole WTI et Brent avec une marge USDT avec un effet de levier jusqu'à 100X, permettant aux traders de prendre un risque directionnel encore plus notable. Binance contourne la structure complexe habituelle d'un compte de courtage et l'accès à une bourse de matières premières. Le marché présente également des similitudes avec les transactions cryptographiques à haute volatilité et remplace les jetons et les actifs numériques à un moment où les prix dérivent latéralement.