Les investisseurs en Bitcoin ont reçu une nouvelle analyse de MarkusThielen de 10xResearch, qui affirme qu'une allocation intelligente du cycle bat la méthode conventionnelle du Dollar-Cost Averaging (DCA), tandis qu'EricTomaszewski de VerdeCapital Management a exhorté les conseillers à creuser au-delà des chiffres généraux pour localiser une véritable croissance de la valeur ; TrackInsight a également lancé une enquête de deux minutes pour évaluer la manière dont les ETF cryptographiques sont intégrés aux portefeuilles des clients.
Pourquoi la moyenne des coûts en dollars manque-t-elle la cible pour Bitcoin
Le DCA reste une pierre angulaire de la finance traditionnelle, étalant les achats dans le temps pour atténuer la volatilité et éviter les tentations de market timing. La technique excelle avec les actions et les obligations qui ont tendance à grimper régulièrement, produisant des résultats quasi optimaux pour la plupart des investisseurs particuliers. Cependant, appliquer la même cadence au bitcoin érode à plusieurs reprises les rendements, car les fluctuations des prix de la crypto-monnaie dépassent de loin l'effet de lissage fourni par DCA.
Quatre cycles complets du marché Bitcoin depuis 2011
Depuis ses débuts en 2011, le bitcoin a connu quatre cycles complets, chacun ancré par un événement de réduction de moitié qui réduit le flux de pièces nouvellement frappées. La réduction de l’offre alimente une demande accrue d’adoption, propulsant l’appréciation des prix à des niveaux abrupts avant que l’effet de levier ne s’accumule sur l’ensemble du marché. Historiquement, chaque cycle culmine par une correction qui a effacé plus de 70 % du pic précédent, soulignant le danger de traiter le bitcoin comme un actif conventionnel.
Orientations stratégiques pour les conseillers et les investisseurs
EricTomaszewski conseille aux conseillers d'examiner les facteurs sous-jacents plutôt que de s'appuyer sur des mesures superficielles, en recherchant des poches où la valeur authentique de la blockchain se développe. Dans le même temps, l’enquête de TrackInsight vise à comprendre comment les ETF cryptographiques sont actuellement positionnés au sein des sociétés de conseil, promettant un accès rapide aux résultats pour les participants. En alignant les tactiques de portefeuille sur le rythme cyclique du Bitcoin, les investisseurs peuvent mieux naviguer sur le marché volatil de la cryptographie et protéger leur capital contre de fortes baisses.