Аналитическая фирма подтверждает оптимистичную позицию в отношении акций Nvidia, не обращая внимания на новые предложения Google по оборудованию для искусственного интеллекта.

Несмотря на новый вызов чипов от Google и потерю контракта на миллиард долларов, нанесенную одному из ее ключевых поставщиков, Nvidia остается доминирующей силой в области оборудования для искусственного интеллекта, а новые сделки в Великобритании, Китае и автомобильном секторе укрепляют эту позицию.

Исследовательская фирма с Уолл-стрит TD Cowen в этот четверг подтвердила свою рекомендацию покупать Nvidia, отмахнувшись от опасений, поднятых в среду объявлением Google о новых чипах для обучения искусственного интеллекта и вывода.

Фирма заявила, что по-прежнему считает Nvidia «лидером рынка с точки зрения производительности и широты экосистемы программного обеспечения».

Это одобрение произошло после того, как Nvidia в один и тот же день объявила о ряде новых партнерских отношений в различных отраслях.

Новые предложения охватывают континенты

В Великобритании телекоммуникационная компания BT и компания облачной инфраструктуры Nscale объявили о совместном плане по созданию центров обработки данных искусственного интеллекта на территории Великобритании с использованием полнофункциональной инфраструктуры Nvidia.

Цель состоит в том, чтобы позволить организациям безопасно и независимо запускать системы искусственного интеллекта, не полагаясь на инфраструктуру, контролируемую иностранцами.

Согласно плану, Nscale построит мощности центров обработки данных искусственного интеллекта мощностью до 14 мегаватт на трех существующих площадках BT.

BT обеспечит подключение, необходимое для удовлетворения растущего спроса на вычислительные ресурсы. Проект расширяет бизнес-платформу BT, предлагая новые услуги искусственного интеллекта как частному, так и государственному сектору.

Варианты использования включают анализ конфиденциальных медицинских данных с помощью искусственного интеллекта, а также приложения в сфере энергетики, финансов и безопасности.

Что касается автомобильной отрасли, Nvidia и китайская компания Desay SV собираются совместно представить новое интеллектуальное решение для вождения на Пекинском автосалоне.

Система построена на вычислительной платформе DRIVE AGX Thor от Nvidia и использует технологию межсоединений NVLink, которая связывает два чипа AGX Thor вместе.

Комбинированная установка обеспечивает максимальную вычислительную мощность 4000 FP4 терафлопс и предназначена для решения технических задач по созданию автономных транспортных средств 3 и 4 уровней, автомобилей, которые могут в значительной степени или полностью управлять собой в определенных условиях.

Система полностью работает на периферийных вычислениях, то есть ее функционирование не зависит от облака.

По мнению компаний, такой подход повышает производительность в реальном времени, безопасность данных и общую надежность, что делает его подходящим как для езды по шоссе, так и для городского вождения.

Проблемы с цепочкой поставок нарастают

В то время как партнерские отношения с Nvidia продолжают расти, в ее цепочке поставок назревают проблемы. Акции Super Micro Computer упали на 10% в четверг после того, как появились сообщения о том, что компания потеряла крупный контракт с Oracle на серверные стойки Nvidia GB300 NVL72.

В отчете исследовательской компании Bluefin говорится, что Oracle отменила заказ на 300–400 стоек, аннулировав контракт стоимостью от 1,1 до 1,4 миллиарда долларов для Super Micro.

Bluefin, ссылаясь на отраслевые источники, заявила, что отмена, как полагают, связана с судебным иском против соучредителя Super Micro по поводу предполагаемой контрабанды графических процессоров искусственного интеллекта в Китай.

Bluefin также сообщила, что Wistron NeWeb, как полагают, взяла на себя бизнес по производству стеллажей, который потеряла Super Micro.

В то же время источники в цепочке поставок выразили обеспокоенность по поводу накопления непроданных запасов графических процессоров B200, назвав их «значительными».

Накопление связано с изменением спроса.

Покупатели перешли от аппаратного обеспечения B200 к более новым стойкам GB200 NVL72, и контракты на них были заключены с Dell и Hewlett-Packard Enterprise, а не с Super Micro.

Эта ситуация показывает, что даже самые востребованные в мире ИИ-чипы могут столкнуться со сложными проблемами при распространении.

По мере того, как Nvidia продвигается дальше в сфере суверенной инфраструктуры, технологий беспилотного управления и финансовых услуг, обеспечение передачи оборудования в нужные руки становится столь же важным, как и его создание.

Таким образом, Уолл-стрит делает ставку на мощь программного обеспечения Nvidia, но не обращает внимания на реальные трещины в ее цепочке поставок.

Рейтинг «покупать» предполагает, что эти проблемы решатся сами собой. Это не гарантировано. Непроданные фишки и перетасовка контрактов сигнализируют о проблемах роста.

Настоящее испытание заключается в том, сможет ли Nvidia взять под контроль свои операции до того, как в дело вмешаются конкуренты.