JPMorganChase сообщила о запуске пилотного проекта токенизированного казначейства США, позиционируя свое решение на основе блокчейна как прямой ответ на затянувшиеся трения в расчетах, которые перекачивают капитал от инвесторов по всему рынку.
Утечка капитала из устаревшего урегулирования
По оценкам аналитиков, неудачные сделки и отложенный клиринг обошлись финансовому сектору почти в 1 триллион долларов за последние десять лет. Когда Соединенные Штаты сократили расчеты по акциям с Т+2 до Т+1, клиринговый фонд, управляемый DTCC, потерял примерно 3 миллиарда долларов за три месяца, мгновенно высвободив заблокированный капитал. Такое снижение трений показывает, что даже однодневное улучшение может принести участникам рынка миллиарды.
Токенизация на блокчейне – залог будущего
Лидеры отрасли в настоящее время расширяют логику T+1, перенося отдельные процессы и активы на блокчейн, стремясь к 2025 году охватить прогнозируемый рынок в 33 триллиона долларов. Перейдя на интеллектуальные ончейн-системы, учреждения могут предоставлять подробные данные, необходимые для торговых алгоритмов на базе искусственного интеллекта, которые работают за миллисекунды, устраняя неправильно оцененное залоговое обеспечение и риск контрагента. Этот переход обещает высвободить капитал, повысить прозрачность и предоставить инвесторам структурированные данные, необходимые для следующего поколения финансовых моделей искусственного интеллекта.