برنسٹین: کلاؤڈ انفراسٹرکچر کا غلبہ ہوگا کیونکہ AI ایجنٹس سافٹ ویئر انڈسٹری کو نئی شکل دیتے ہیں

مندرجات کا جدول برنسٹین کی طرف سے ایک جامع پانچ سالہ پیشن گوئی کا تجزیہ کرتا ہے کہ کس طرح مصنوعی ذہانت بنیادی طور پر انٹرپرائز سافٹ ویئر کے منظر نامے کو تبدیل کر دے گی۔ بنیادی تھیسس: AI قدر کی تخلیق میں ایک ارتقاء کی نمائندگی کرتا ہے، سافٹ ویئر کمپنیوں کے لیے معدوم ہونے کا واقعہ نہیں۔ برنسٹین کے تجزیہ کا مرکز ایک "AI کنٹرول جہاز" کا تصور ہے - ایک اہم بنیادی ڈھانچے کا درجہ جو AI ایپلی کیشنز کو آرکیسٹریٹ کرتا ہے، ڈیٹا پائپ لائنوں کا انتظام کرتا ہے، اور پوری تنظیم میں خود مختار سافٹ ویئر ایجنٹس کو مربوط کرتا ہے۔ برنسٹین آنے والے سالوں میں کنٹرول طیارے کی ملکیت کو مسابقتی فائدہ کے طور پر شناخت کرتا ہے۔ تحقیق ان لوگوں کے خلاف ایک متضاد موقف اختیار کرتی ہے جو AI کے تاخیر سے ہونے والے اثرات کی پیش گوئی کرتے ہیں، یہ دلیل دیتے ہوئے کہ انٹرپرائز سافٹ ویئر کی تبدیلی پہلے سے ہی جاری ہے۔ برنسٹین کا تجزیہ کلاؤڈ انفراسٹرکچر کمپنیوں کی طرف بنیادی فائدہ اٹھانے والوں کی طرف اشارہ کرتا ہے — خاص طور پر وینڈرز جو انفراسٹرکچر بطور سروس اور پلیٹ فارم بطور سروس حل فراہم کرتے ہیں۔ GPU کے خصوصی وسائل اور روایتی کمپیوٹ صلاحیت دونوں کی مانگ تیزی سے بڑھ رہی ہے۔ اس رفتار کو "ایجنٹک AI" کے طور پر تیز ہونا چاہئے - خود مختار سافٹ ویئر سسٹم جو آزادانہ طور پر مقاصد کو حاصل کرنے کے لئے ڈیزائن کیا گیا ہے - وسیع تر انٹرپرائز اپنانے کا فائدہ اٹھاتا ہے۔ ان ذہین ایجنٹوں کو مؤثر طریقے سے کام کرنے کے لیے کافی بنیادی ڈھانچے کی ضرورت ہوتی ہے۔ ڈیٹا بیس کے شعبے کو بھی اسی طرح پھیلنا چاہیے۔ برنسٹین کلاؤڈ-نیٹیو اور AI-آپٹمائزڈ ڈیٹابیس آرکیٹیکچرز کی طرف میراثی آن پریمیس سسٹمز سے منتقلی میں تیزی لانے کی توقع کرتا ہے۔ مارکیٹ کے سکڑاؤ کے بجائے، فرم اس تبدیلی کو غالب ٹیکنالوجی کمپنیوں کے لیے قابل توجہ مارکیٹ کی توسیع کے طور پر دیکھتی ہے۔ برنسٹین خطرے میں پڑنے والے سافٹ ویئر کیٹیگریز اور پائیدار مسابقتی پوزیشنز کے درمیان تیزی سے فرق کرتا ہے۔ دائمی لائسنسنگ ماڈلز پر منحصر روایتی مصنوعات کو حقیقی مارجن کمپریشن کا سامنا کرنا پڑتا ہے۔ MSCI ورلڈ سافٹ ویئر اینڈ سروسز انڈیکس میں سال بہ تاریخ 20% سے زیادہ کمی آئی ہے، جو AI سے چلنے والے خلل کے بارے میں وسیع پیمانے پر سرمایہ کاروں کی بے چینی کا اشارہ ہے۔ برنسٹین اس سیل آف کو اندھا دھند قرار دیتا ہے۔ فرم کے فریم ورک کے مطابق، AI نے سافٹ ویئر کی طلب کو ختم نہیں کیا ہے - یہ قیمتوں کے تعین کی حرکیات کو دوبارہ ترتیب دیا گیا ہے۔ مثال کے طور پر، آئی ٹی سروسز بلنگ فی گھنٹہ کی شرح سے نتائج پر مبنی معاوضے میں تبدیل ہو رہی ہے۔ سافٹ ویئر فروش یہ ظاہر کر رہے ہیں کہ AI کی صلاحیتیں موجودہ صارفین کے درمیان قابل پیمائش استعمال کی توسیع کو ممکنہ طور پر مارکیٹ کا اعتماد زیادہ تیزی سے بحال کریں گی۔ صنعتی نقطہ نظر اس نظریہ کو تقویت دیتا ہے۔ یوکی کے سی ای او آئیڈو ایریلی نوگا کا کہنا ہے کہ اے آئی ایجنٹس ڈیٹا انفراسٹرکچر کی جگہ نہیں لیتے ہیں - وہ اس پر انحصار کرتے ہیں۔ وہ خبردار کرتا ہے کہ ایجنٹوں کی تعیناتی بنیادی ڈھانچے کی کھپت میں اضافہ کر سکتی ہے کیونکہ AI سسٹم مسلسل استفسارات کا بوجھ پیدا کرتے ہیں۔ برنسٹین اپنے نقطہ نظر میں ایک اہم کمزوری کو تسلیم کرتا ہے: اگر کمپیوٹنگ اور توانائی کے اخراجات ڈرامائی طور پر بڑھتے ہیں، تو AI انفراسٹرکچر کی تعمیر کی اکائی کی معاشیات کافی حد تک خراب ہو سکتی ہے۔ فرم اس بات پر زور دیتی ہے کہ کارکردگی کے متعلقہ اشاریوں میں اب استعمال کی دخول، AI فیچر منسلکہ کی شرحیں، اور کھپت پر مبنی بار بار ہونے والی آمدنی شامل ہیں - روایتی ٹاپ لائن گروتھ میٹرکس سے ہٹ کر۔ برنسٹین نے یہ تجزیہ 19 اپریل 2026 کو جاری کیا۔ ماہرانہ تجزیہ کے ساتھ AI، Crypto اور ٹیکنالوجی میں اعلیٰ کارکردگی کا مظاہرہ کرنے والے اسٹاک دریافت کریں۔