福克斯公司宣布同意收购 Roku,交易价值约为 220 亿美元,每股 Roku 股票出价 160 美元。
交易结构
每股 Roku 股票的对价为 96 美元现金和 0.9693 股 Fox A 级普通股,相当于 Roku 上次收盘价约 143 美元溢价 11.4%。 Fox 股东将拥有合并后实体约 73% 的股份,而 Roku 股东将保留 27% 的股份。该安排还包括摩根士丹利为支持此次交易而安排的 120 亿美元过桥贷款。
战略依据
首席执行官拉克兰·默多克 (Lachlan Murdoch) 将此次收购描述为一个决定性时刻,它扩展了福克斯在过去十年中制定的战略举措。他强调,此次合并将扩大福克斯在高增长媒体领域的影响力,并使其扩张轨迹发生重大变化。投资者正在密切关注该交易,指出其重塑流媒体市场并吸引寻求更广泛分销的区块链和加密货币广告商的潜力。
时间表和财务展望
双方预计将于 2027 年上半年完成交易,但须获得监管部门的批准。预计净杠杆约为 2.8 倍,预期运行成本协同效应接近 4 亿美元。合并后的公司旨在利用其扩展的平台来获取新的收入来源,包括与不断增长的加密货币和区块链生态系统相关的机会。
