التحقيق الفيدرالي يستهدف إساءة استخدام السوق المزعومة من قبل منصتين للعملات المشفرة رفيعة المستوى

جدول المحتويات بدأ المشرعون الفيدراليون تحقيقًا شاملاً في انتهاكات التداول الداخلي المحتملة على منصات سوق التنبؤ Kalshi وPolymarket. يتطلب الاستفسار معلومات شاملة فيما يتعلق ببروتوكولات مصادقة المستخدم، وضوابط الوصول الجغرافي، والأنظمة المصممة لتحديد السلوك التجاري المشكوك فيه. ويقوم قادة الكونجرس بتقييم ما إذا كانت هذه المنصات تمتلك ضمانات كافية لمنع استغلال المعلومات السرية. أصدر جيمس كومر، الذي يقود لجنة الرقابة بمجلس النواب، طلبات رسمية إلى الرؤساء التنفيذيين لكلا المنصتين مع تحديد موعد نهائي في 5 يونيو لتقديم المستندات. ويركز التحقيق على احتمال إساءة استخدام المعلومات السرية المتعلقة بنتائج الانتخابات والعمليات العسكرية. يقوم فريق كومر بفحص ما إذا كان الأفراد الذين يتمتعون بإمكانية الوصول إلى الحكومة قد استفادوا من التفاصيل السرية لتحقيق أرباح في السوق. قامت المنصات بشكل استباقي بتعزيز آليات المراقبة الداخلية الخاصة بها لمعالجة نقاط الضعف في التداول الداخلي. أنهى كالشي حسابات تخص ثلاثة أفراد يتنافسون على مقاعد في الكونغرس بعد أن اكتشف أنهم يراهنون على مسابقاتهم الانتخابية. قامت Polymarket بنشر أدوات تحليل blockchain متطورة لتحديد أنماط التداول الشاذة وتعزيز الالتزام التنظيمي. ظهر هذا التدقيق الفيدرالي بعد مطالبة سبعة ممثلين ديمقراطيين بإصدار مذكرات استدعاء رسمية. وتشمل المخاوف المحددة حدوث نشاط تجاري قبل ساعات فقط من العمليات العسكرية الأمريكية والإسرائيلية المنسقة ضد أهداف إيرانية. يدرس أعضاء الكونجرس اتخاذ تدابير تشريعية لمنع الموظفين الحكوميين صراحة من الوصول إلى منصات سوق التنبؤ. تعمل Kalshi تحت إشراف لجنة تداول العقود الآجلة للسلع وتفرض تحديد المستخدم الكامل لجميع المعاملات. تحتفظ Polymarket بالترخيص التنظيمي من خلال السلطات البنمية مع توفير عرض مقيد متوافق مع CFTC للمشاركين الأمريكيين. وتوجد غالبية عملياتها خارج نطاق الولاية التنظيمية المباشرة للولايات المتحدة، مما يخلق نقاط ضعف محتملة للاستغلال من الداخل. وقد سعت كلتا المنظمتين إلى التوسع على المستوى الدولي، الأمر الذي أدى إلى تعقيد قدرتها على مراقبة الأنشطة التجارية عبر الحدود بفعالية. تؤثر ثغرات التداول من الداخل بشكل خاص على المستخدمين الذين يمتلكون تصاريح أمنية أو لديهم إمكانية الوصول إلى معلومات استخباراتية حكومية حساسة. ويتوقع محققو الكونجرس أن تقوم المنصات بإنتاج وثائق داخلية شاملة تثبت إنفاذ سياسات مكافحة التلاعب. وتؤكد الأحداث الماضية نقاط الضعف النظامية هذه. يُزعم أن أحد أفراد الخدمة العسكرية حقق أرباحًا غير مشروعة بقيمة 400 ألف دولار من خلال التداولات الداخلية في Polymarket. حددت المنصة أكثر من 80 معاملة مشبوهة سبقت تطورات جيوسياسية كبيرة. وقد شهدت كالشي انتهاكات للامتثال على الرغم من عملها ضمن الإطار التنظيمي الفيدرالي. نفذت الشركتان تدابير وقائية معززة قبل بدء التحقيق الرسمي. تعاقدت شركة Polymarket مع شركة Chainalogy لنشر خوارزميات كشف متقدمة للتلاعب بالسوق وتعزيز الشفافية التشغيلية. تحافظ كالشي على متطلبات صارمة للتحقق من الهوية وتقيد عروض العقود المتعلقة بالعنف السياسي وبعض الأحداث الانتخابية. تسعى المقترحات التشريعية من الحزبين إلى فرض قيود على التداول الداخلي ضمن بيئات السوق التنبؤية. تستهدف العديد من مشاريع القوانين على وجه التحديد الصفقات التي ينفذها أعضاء الكونجرس وموظفي الوكالات الفيدرالية. ويؤكد المشرعون على ضرورة الحفاظ على ثقة الجمهور والحفاظ على ظروف السوق العادلة. وستقوم مراجعة الكونجرس بتقييم ما إذا كانت كلتا المنصتين تستوفيان متطلبات الامتثال القانونية الخاصة بهما. يثبت التوثيق المتعلق بمنع التداول من الداخل أنه ضروري لتحديد المخالفين وقياس فعالية التنفيذ. ومن المتوقع أن تقدم كلتا المنظمتين التعاون الكامل، بما في ذلك سجلات المعاملات التفصيلية والاتصالات المتعلقة بالسياسة الداخلية. شهدت أسواق التنبؤ نموًا كبيرًا، مما اجتذب تدقيقًا مكثفًا من الهيئات التنظيمية واللجان التشريعية. تمكن هذه المنصات المشاركين من التكهن بالنتائج الانتخابية، والمسابقات الرياضية، وقرارات السياسة الحكومية. تظل المخاوف المتعلقة باستغلال التداول الداخلي هي الدافع الرئيسي وراء تحقيق الكونجرس هذا.