Bed Bath & Beyond (BBBY) amplía sus servicios para el hogar con la adquisición de F9 Brands por 150 millones de dólares

Las acciones de Bed Bath & Beyond (BBBY) ganaron un 6% en las operaciones del miércoles después del anuncio de la adquisición. Bed Bath & Beyond Inc., BBBY Bed Bath & Beyond, Inc. (BBBY) ha firmado una carta de intención para comprar F9 Brands, Inc., lo que marca una expansión significativa en el sector de mejoras para el hogar. La cartera de F9 Brands abarca Lumber Liquidators, Cabinets To Go, Gracious Home/Thos. Baker y Southwind Building Products. La adquisición tiene un precio de compra total cercano a los 150 millones de dólares. La estructura incluye $37 millones en efectivo junto con aproximadamente 16 millones de acciones ordinarias de BBBY valoradas a $7,00 por acción, lo que equivale a aproximadamente $107 millones en valor de acciones a las tasas vigentes en el mercado. El acuerdo incluye una disposición sobre ganancias. La parte vendedora y su liderazgo podrían obtener $25 millones adicionales si F9 Brands logra $20 millones en EBITDA durante cualquiera de los próximos cinco años calendario. F9 Brands registró aproximadamente 522 millones de dólares en ventas netas entregadas durante el año fiscal 2025 y mantiene aproximadamente 130 millones de dólares en activos de inventario. Un prestamista actual contribuirá con 40 millones de dólares en financiación como parte de la estructura del acuerdo. La compañía caracteriza esto como un cambio estratégico: pasar de las operaciones minoristas convencionales a categorías premium orientadas a proyectos que incluyen instalaciones de cocina, soluciones de pisos y sistemas de almacenamiento personalizados. El objetivo se centra en aumentar el valor medio de los pedidos y ampliar las relaciones con los clientes. La adquisición se integra perfectamente con la división Beyond Home Services de BBBY, que ahora abarcará soluciones de almacenamiento, sistemas de armarios, gabinetes, productos para pisos, servicios de instalación, proyectos de renovación y operaciones de distribución. Los consumidores obtendrán acceso a soluciones integrales de mejoras para el hogar, desde consultas de diseño hasta opciones de financiamiento e instalación profesional, incluso a través de los departamentos de Custom Spaces dentro de las ubicaciones minoristas actuales de Container Store y Bed Bath and Beyond. La compañía opera más de 2,2 millones de pies cuadrados de superficie minorista. El presidente ejecutivo y director ejecutivo, Marcus Lemonis, afirmó que la plataforma ahora posee "las marcas, las capacidades y el equipo para servir al propietario desde el concepto hasta la finalización". Jason Delves asumirá el liderazgo de Beyond Home Services como director ejecutivo. Delves ha dirigido F9 Brands desde 2019, ampliando los ingresos de 145 millones de dólares a 522 millones de dólares a través del desarrollo orgánico y adquisiciones estratégicas. Antes de su mandato en F9 Brands, Delves acumuló 18 años de experiencia como presidente y director ejecutivo de una empresa de fabricación y distribución de pisos. Se prevé que la combinación genere sinergias al aprovechar las relaciones establecidas con los clientes de BBBY, el mayor apalancamiento de adquisiciones y las eficiencias operativas en toda la organización combinada. El cierre de la transacción está previsto para después de la reunión anual de accionistas de BBBY prevista para mayo de 2026, sujeto a los procedimientos estándar de diligencia debida, la ejecución del acuerdo final y la autorización regulatoria. Las participaciones actuales de BBBY incluyen Bed Bath & Beyond, Overstock, buybuy BABY, Kirkland's y una cartera de activos digitales.