Galaxy и Sharplink запускают доходный фонд DeFi стоимостью 125 миллионов долларов, нацеленный на прибыль институционального уровня
Galaxy Digital, компания, предоставляющая финансовые услуги в сфере криптовалют, основанная Майком Новограцем, заключила партнерское соглашение с компанией Sharplink, управляющей казначейством Ethereum, чтобы запустить доходный фонд децентрализованного финансирования (DeFi) стоимостью 125 миллионов долларов. Инициатива, получившая название Galaxy Sharplink Onchain Yield Fund, направлена на получение прибыли за счет активных стратегий DeFi при сохранении стандартов безопасности институционального уровня.
Структура фонда и распределение капитала
Согласно объявлению, в фонд будут выделены 100 миллионов долларов из существующей казны Sharplink в Ethereum, которая в настоящее время составляет примерно 2,1 миллиарда долларов. Galaxy внесет дополнительные 25 миллионов долларов и станет единственным управляющим фондом. Эта структура возлагает на Galaxy ответственность за повседневные инвестиционные решения, а Sharplink обеспечивает основную часть капитала.
Генеральный директор Sharplink Джозеф Чалом заявил, что партнерство отражает стратегический сдвиг для фирмы. «Наша цель — сделать наши $ETH продуктивными, а не просто хранить их», — сказал Чалом, подчеркнув, что фонд будет вкладывать капитал в протоколы DeFi, которые соответствуют строгим критериям институциональной безопасности.
Выход за рамки пассивного стейкинга
Sharplink исторически фокусировался на размещении своих активов в $ETH — стратегии с относительно низким уровнем риска, которая генерирует доход за счет участия в проверке сети. Новый фонд представляет собой переход к более активным методам получения дохода от DeFi, включая кредитование и предоставление ликвидности. Эти стратегии включают в себя поставку активов на децентрализованные кредитные рынки или автоматизированные рыночные пулы, которые могут предложить более высокую прибыль, но также несут повышенные риски, такие как уязвимости смарт-контрактов и непостоянные потери.
Сотрудничая с Galaxy, Sharplink получает доступ к установленной инфраструктуре Galaxy для институционального инвестирования в DeFi, включая системы оценки рисков и процедуры комплексной проверки протоколов. Galaxy, которая управляет активами на сумму более 6 миллиардов долларов в своих различных подразделениях, расширяет свое присутствие в пространстве DeFi с помощью таких продуктов, как Galaxy DeFi Fund, запущенный в 2021 году.
Рыночный контекст и последствия
Запуск происходит в то время, когда институциональный интерес к DeFi растет, но остается осторожным после нескольких громких взломов и эксплойтов в этом секторе. По данным DeFiLlama, общая стоимость, заблокированная по протоколам DeFi, за последний год колебалась от 40 до 80 миллиардов долларов, что отражает как возможности, так и волатильность.
Для Sharplink фонд дает возможность использовать свои значительные запасы в ETH для работы, выходящей за рамки простого повышения стоимости. Для Galaxy это укрепляет свои позиции в качестве моста между традиционными финансами и возможностями получения дохода в сети. Сосредоточение внимания фонда на стандартах безопасности институционального уровня может также сигнализировать о зрелости DeFi как класса активов, потенциально привлекая более консервативных инвесторов.
Заключение
Фонд доходности Galaxy Sharplink Onchain представляет собой заметное сотрудничество между крупной фирмой, предоставляющей крипто-финансовые услуги, и крупным управляющим казначейством Ethereum. Объединив капитал Sharplink с опытом управления Galaxy, фонд стремится получать прибыль за счет активных стратегий DeFi, придерживаясь при этом институциональных протоколов безопасности. Успех этой инициативы может повлиять на то, как другие крупные держатели $ETH подходят к получению прибыли в экосистеме децентрализованного финансирования.
Часто задаваемые вопросы
Вопрос 1. Что такое фонд доходности Onchain Yield Fund Galaxy Sharplink? Ответ: Это доходный фонд децентрализованного финансирования (DeFi) стоимостью 125 миллионов долларов, запущенный компаниями Galaxy Digital и Sharplink. Фонд будет инвестировать в активные стратегии DeFi, такие как кредитование и предоставление ликвидности, при этом Galaxy будет выступать единственным управляющим.
Вопрос 2: Как капитализируется фонд? Ответ: Sharplink вносит 100 миллионов долларов из своей казны Ethereum, а Galaxy вносит 25 миллионов долларов. Общий размер фонда составляет $125 млн.
Вопрос 3: Почему этот фонд важен? Ответ: Он представляет собой переход Sharplink от пассивного размещения ставок к более активным стратегиям доходности DeFi и подчеркивает растущий институциональный интерес к DeFi. Акцент фонда на стандартах безопасности институционального уровня также может помочь узаконить DeFi как класс активов для традиционных инвесторов.