Энтузиазм инвесторов в отношении CoreWeave резко возрастает, поскольку партнерства в области искусственного интеллекта способствуют росту акций, затмевая инсайдерскую торговую деятельность.

Акции CoreWeave (CRWV) достигли 102 долларов 11 апреля, увеличившись примерно на 11% по сравнению с уровнем в 92 доллара, на котором ее главный операционный директор ликвидировал акции всего за несколько дней до этого. Рыночная активность резко возросла: 83,2 миллиона акций перешли из рук в руки, что намного превышает типичный дневной объем в 22,6 миллиона. CoreWeave, Inc. Обыкновенные акции класса А, CRWV. Рост цен на акции был вызван двумя важными событиями в бизнесе. Компания объявила о многолетнем соглашении об облачных услугах с Anthropic для поддержки вычислительных потребностей моделей Claude AI. Инфраструктурные мощности, связанные с этим партнерством, планируется ввести в эксплуатацию во второй половине этого года. Кроме того, CoreWeave объявила о продлении своего текущего соглашения с Meta на 21 миллиард долларов, увеличив общую сумму обязательств, связанных с Meta, до 35,2 миллиарда долларов США до 2032 года. Контракты Meta теперь составляют примерно 40% резерва компании, который составляет примерно 87,8 миллиарда долларов США. Cantor Fitzgerald начал освещение исследований в течение недели с рекомендацией «Выше рынка» и установил целевую цену в 149 долларов, подчеркнув соглашение Anthropic как краткосрочный драйвер роста. После этого объявления Evercore ISI сохранила свою позицию «лучше рынка», установив целевую цену в 120 долларов. Однако среди некоторых аналитиков сохраняется скептицизм. Sanford C. Bernstein сохраняет рейтинг «неэффективно» с целевой ценой в 56 долларов. Стифел рекомендовал «Держать» акции наряду с целевой ценой в $110. В аналитическом сообществе, состоящем из 32 фирм, 19 рекомендуют покупать, 11 предлагают держать и 2 советуют продавать, что дает консенсусную целевую цену в $121,65. Несмотря на рост акций, два инсайдера компании совершили заметные сделки. Главный операционный директор Сачин Джайн 8 апреля продал 3953 акции по цене 92 доллара каждая, получив выручку в размере 363 676 долларов США. В тот же день инсайдер Брайан Вентуро продал 61 747 акций по средней цене 89,22 доллара, заработав 5,51 миллиона долларов и сократив свою позицию на 21,64%. Обе сделки были совершены в соответствии с ранее установленными торговыми соглашениями по Правилу 10b5-1, которые позволяют руководителям заранее планировать продажи, чтобы избежать обвинений в торговле, основанных на существенной закрытой информации. После продажи Джайн сохраняет прямое владение 122 691 акциями. Venturo по-прежнему владеет 223 580 акциями на сумму около 19,9 миллиона долларов. Масштабы этих сделок привлекли внимание инвесторов, несмотря на их заранее запланированный характер. CoreWeave недавно завершила оценку предложения конвертируемых старших облигаций на сумму 3,5 миллиарда долларов, что выше первоначально запланированных 3 миллиардов долларов. Одновременно компания выпустила старшие облигации на сумму 1,75 миллиарда долларов со сроком погашения в 2031 году и купоном 9,75%, что превышает первоначальный целевой показатель в 1,25 миллиарда долларов. Эта значительная купонная ставка налагает значительные процентные обязательства на бизнес, который еще не достиг прибыльности. Отношение долга к собственному капиталу компании в настоящее время составляет 4,46. Коэффициент быстрой ликвидности и коэффициент текущей ликвидности составляют 0,46, что указывает на ограниченную краткосрочную ликвидность. В четвертом квартале доход CoreWeave составил $1,57 млрд, что представляет собой рост на 110,4% по сравнению с предыдущим годом. Тем не менее, компания сообщила об убытке на акцию в размере $0,89, что не соответствует консенсус-ожиданиям аналитиков в $0,61 на $0,28. Чистая рентабельность составила отрицательные 22,75%. За последние 52 недели акции торговались между $33,51 и $187,00. Его 50-дневная скользящая средняя в настоящее время находится на уровне $85,40, а 200-дневная скользящая средняя — на уровне $94,92. Институциональная инвестиционная активность ускорилась: в последние отчетные периоды многочисленные фонды открыли или расширили свои позиции. «АРК Инвест» определена среди институциональных покупателей.