Акции Nvidia (NVDA) набирают обороты, поскольку Бернштейн сохраняет целевую цену в 300 долларов за силу Vera Rubin

В прошлую пятницу Дэвид Дай из Bernstein подтвердил свою оптимистичную позицию в отношении Nvidia (NVDA), сохранив целевую цену в 300 долларов, одновременно подчеркнув архитектуру чипов Vera Rubin следующего поколения компании как прорывное достижение в области вычислений с искусственным интеллектом. Акции выросли на 0,5% в утренние часы торгов в ответ на комментарий аналитика. Корпорация NVIDIA, NVDA Dai охарактеризовала Vera Rubin как «монстра», прогнозируя, что она обеспечит в 5 раз улучшенные возможности вывода и в 3,5 раза улучшенную производительность обучения по сравнению с существующими поколениями чипов. Замечательный аспект этих показателей заключается в достижении такого прогресса с использованием всего лишь 1,6-кратного количества дополнительных транзисторов — демонстрируя, что инженерные команды Nvidia извлекают существенно большую эффективность из последовательных итераций оборудования. Коммерческое развертывание платформы Vera Rubin по-прежнему запланировано на вторую половину 2026 года. NVDA начала торги в пятницу по цене $199,88. Акции поддерживают 52-недельный торговый диапазон от $95,04 до $212,19 и в настоящее время торгуются существенно выше 50-дневной скользящей средней в $183,04 и 200-дневной скользящей средней в $184,87. Акции недавно продемонстрировали модель золотого креста — технический индикатор, возникающий, когда краткосрочная скользящая средняя пересекает долгосрочную среднюю, — что технические аналитики обычно рассматривают как бычий сигнал. Несмотря на значительный рост стоимости акций, Бернштейн утверждает, что оценка остается привлекательной, если сравнивать ее с прогнозируемым ростом. Инвестиционная фирма отметила, что коэффициент PEG составляет 0,77, что значительно ниже отраслевых норм. Торгуя примерно в 15 раз с ожидаемой прибылью в 2027 году (по сравнению со средним показателем по сектору, близким к 20), Дай охарактеризовал акции как «выглядящие очень привлекательными». Достижение этой структуры оценки зависит от достижения прибыли на акцию в 2027 календарном году, превышающей 12 долларов, что Бернштейн теперь считает «очень правдоподобным». Предполагаемый прогноз выручки компании, приближающийся к 500 миллиардам долларов в 2027 году, уже превосходит текущие консенсусные оценки Street, колеблющиеся в пределах 438 миллиардов долларов. Последнее квартальное раскрытие информации Nvidia усилило этот оптимизм. Корпорация получила прибыль на акцию в четвертом квартале на уровне $1,62, превысив консенсус-прогноз в $1,54 на $0,08. Выручка составила $68,13 млрд против ожиданий в $65,56 млрд, что означает рост на 73,2% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Чистая прибыль составила 55,6%, а рентабельность капитала достигла 97,37%. Анализ Бернштейна был однозначным относительно ситуации со спросом: «нулевые признаки замедления». В настоящее время портфель заказов простирается до 2027 года, чему способствуют существенные соглашения о поставках с ведущими платформами облачных вычислений. Надежный рост производства GB300, предшествовавший выпуску Vera Rubin, позволяет Бернштейну прогнозировать 2026 год как «очень хороший год» для полупроводникового гиганта. Институциональные заинтересованные стороны контролируют примерно 65,3% акций NVDA. Несколько инвестиционных компаний расширили свои активы в четвертом квартале: Brighton Jones LLC увеличила долю на 12,4%, а Hudson Value Partners LLC увеличила свои позиции на 30,7%. Что касается инсайдерских сделок, финансовый директор Колетт Кресс 20 марта продала 42 650 акций по средней цене $174,89, что представляет собой сокращение ее доли в собственности на 4,62%. Член совета директоров Арти С. Шах продала 19 000 акций по цене 176,71 доллара, уменьшив свою долю на 34,54%. Совокупная сумма инсайдерских продаж за предшествующий 90-дневный период составила около 207 миллионов долларов. Совокупный консенсус аналитиков Уолл-стрит отражает рекомендацию «Сильная покупка», включающую 4 рейтинга «Сильная покупка», 48 рекомендаций «Покупать» и 2 позиции «Держать» со средней целевой ценой в $275,25, что предполагает потенциальное повышение примерно на 38% от текущих уровней торгов.