希捷科技 (STX) 营收飙升 25%，股价飙升至历史新高

希捷科技 (STX) 股价周一攀升至前所未有的峰值，创下 554.21 美元的新纪录高点。这一成就代表了非凡的 12 个月期间的顶峰，总回报率超过 639%。希捷科技控股有限公司 (Seagate Technology Holdings plc, STX) 这家数据存储制造商目前的市场估值为 1,233 亿美元，较 12 个月前的地位发生了巨大转变。这种爆炸性的增长轨迹引发了金融分析师界的密切关注。在企业和超大规模企业对存储解决方案的强劲需求的推动下，营收在过去 12 个月内增长了 25%。这种基本面优势在即将发布的季度业绩之前提振了投资者的情绪。美国银行证券预计 2026 财年第三季度业绩将显示收入达到 30.2 亿美元，每股收益为 3.70 美元。这些预测超出了华尔街普遍预期的 29.4 亿美元收入和 3.48 美元每股收益。摩根士丹利将希捷提升为首选股，同时将其估值目标提高至 582 美元，重申增持建议。 Cantor Fitzgerald 采取了更加乐观的立场，根据西部数据最近的创新日演讲收集到的见解，将其目标推至 650 美元。两家机构都预计势头将持续下去。尽管瑞银集团将其目标股价从 440 美元上调至 515 美元，并维持中性评级，但其观点更为审慎。该公司分析师承认超大规模客户的近期需求强劲，但警告称，预期的硬盘驱动器行业低迷只是被推迟，而不是被避免。瑞银预计潜在的需求正常化可能会引发盈利大幅压缩。 InvestingPro 的专有分析强化了这些担忧，确定该股票的交易价格高于其计算的公允价值。技术指标显示相对强度指数处于超买区域，表明潜在买家在当前水平上保持谨慎。在战略方面，希捷已达成协议，将其 Lyve Cloud 存储平台剥离给 Wasabi Technologies。交易结构涉及股权补偿而非现金对价，具体估值条款尚未披露。这一战略性精简缩小了希捷的云基础设施风险，使其能够更加专注于其主要硬件制造业务。芥末股权的最终价值创造完全取决于该公司未来的执行和增长轨迹。瑞银的研究强调，看涨的说法面临着合理的挑战。尽管近期硬盘驱动器市场动态良好，但该公司质疑投资者是否高估了希捷相对于内存技术竞争对手的竞争地位。尽管如此，STX 周一收盘仍创下历史新高。即将发布的第三季度财报将提供关键证据，要么支持美国银行的乐观预测，要么为持怀疑态度的观察人士提供弹药。