استراتيجية لإعادة شراء 1.5 مليار دولار من السندات القابلة للتحويل لعام 2029 باستخدام مبيعات نقدية أو بيتكوين
الإفصاح: يمتلك مؤلف هذه القصة أسهمًا في Strategy (MSTR). وافقت شركة Strategy (MSTR)، أكبر شركة حاملة لعملة البيتكوين في العالم، على إعادة شراء ما يقرب من 1.5 مليار دولار من سنداتها الممتازة القابلة للتحويل بنسبة 0٪ والمستحقة في عام 2029 في معاملات تم التفاوض عليها بشكل خاص مع بعض حاملي الأوراق المالية، وفقًا لإيداع صدر صباح الجمعة.
وتتوقع الشركة أن تدفع ما يقرب من 1.38 مليار دولار نقدًا مقابل السندات، مما يعني خصمًا على القيمة الاسمية.
تم إصدار السندات القابلة للتحويل لعام 2029 في الأصل في نوفمبر 2024 بكوبون بنسبة 0٪ وحجم افتراضي قدره 3 مليارات دولار. يستحق الدين في 2 ديسمبر 2029 ويحمل سعر تحويل قدره 672.40 دولارًا للسهم. سعر السهم الحالي أقل بكثير عند 183 دولارًا.
يظل سعر إعادة الشراء النهائي خاضعًا للتعديل وسيعتمد جزئيًا على متوسط السعر المرجح للحجم للأسهم العادية من الفئة "أ" الخاصة بالاستراتيجية خلال فترة قياس محددة.
وقالت الإستراتيجية إنها تخطط لتمويل الصفقة باستخدام الاحتياطيات النقدية الحالية، وعائدات مبيعات الأسهم، وربما مبيعات البيتكوين. بعد التسوية، المتوقعة في 19 مايو تقريبًا، سيتم إلغاء السندات المعاد شراؤها، مما يترك ما يقرب من 1.5 مليار دولار من سندات 2029 معلقة. وانخفضت الأسهم العادية MSTR بنسبة 2٪ في تداول ما قبل السوق جنبًا إلى جنب مع انخفاض عملة البيتكوين بين عشية وضحاها إلى 80400 دولار.