Babylon Labs предлагает временную пробную версию Биткойна в качестве залогового варианта на усмотрение сообщества Aave

Компания Babylon Labs, занимающаяся исследованиями и разработками блокчейнов, в понедельник представила Aave DAO проверку температуры, добиваясь одобрения на интеграцию Trustless Bitcoin Vaults с Aave V4 и внедрением собственных $BTC в качестве залога без мостов, оберток или хранителей.

Ключевые выводы:

Babylon Labs 25 мая подала временную проверку с просьбой к Aave DAO принять собственное обеспечение в размере BTC через Trustless Bitcoin Vaults на Aave V4.

$BTC Vault Swap Spoke нацелен на предложение Aave WBTC на сумму $5 млрд, которое в настоящее время недостаточно используется со стороны заемных средств, чтобы стимулировать новый спрос.

Если проверка температуры пройдет успешно, Babylon Labs перейдет к проверке ARFC, при этом проверки со стороны Coinspect, Sherlock и Zellic продолжаются.

Владельцы BTC в долларах смогут брать займы на Aave V4 без мостов, если голосование Babylon Labs будет пройдено

Предложение предусматривает развертывание двух новых узлов Aave V4 в основной сети Ethereum. Первый, Babylon Core Lending Spoke, позволяет держателям BTC брать взаймы поддерживаемые активы, такие как стейблкоины, и заключать $BTC под залог собственного биткойна. Второй, $BTC Vault Swap Spoke, осуществляет расчеты после ликвидации, конвертируя конфискованное залоговое обеспечение в $BTC в WBTC для несанкционированных ликвидаторов.

Сообщение Aave о проверке температуры на X.

Механизм работает через скрипты Taproot на Биткойне. Вкладчик блокирует цепочку $BTC внутри неизрасходованного вывода транзакции Taproot (UTXO). Эта блокировка создает соответствующую запись хранилища в Ethereum.

Поскольку Aave V4 принимает в качестве залога только токены ERC-20, контракты адаптера представляют каждую запись хранилища индивидуально как токен с ограниченной передачей, называемый vaultBTC. Токен может перемещаться только между Aave V4 Hub, Babylon Core Spoke и контрактом адаптера интеграции. Никакие другие переводы не допускаются.

Babylon Labs стала соучредителем проекта в 2022 году вместе с профессором Дэвидом Це из Стэнфорда и доктором Фишером Ю. С момента запуска протокола ставок биткойнов (BTC) в августе 2024 года совокупно было активировано более 100 000 BTC, и в настоящее время в активных ставках находится около 51 000 BTC на сумму около 4 миллиардов долларов.

Инвесторами, поддерживающими проект, являются A16z, Paradigm и Polychain, общий объем финансирования превышает 100 миллионов долларов. Базовая криптография, лежащая в основе Trustless Bitcoin Vaults, взята из BaBe, рецензируемой статьи, разработанной совместно Babylon Labs и Калифорнийским университетом в Беркли, которая, по данным Temp Check, должна появиться на CCS 2026.

Исследование снижает стоимость проверки SNARK на Биткойне примерно в 1000 раз по сравнению с предыдущими подходами, что делает окно проверки защиты от мошенничества экономически жизнеспособным в масштабе. Когда позиция пользователя в BTC ликвидируется, не имеющий разрешения ликвидатор обменивает конфискованное хранилище на WBTC с небольшой премией. Затем отдельная группа уполномоченных арбитражеров покупает эти депонированные хранилища, погашает долг WBTC и выкупает базовый BTC в долларах США непосредственно в Биткойне.

Эта структура отделяет время ликвидации от погашения BTC, позволяя ликвидаторам произвести расчет немедленно, в то время как процесс на стороне BTC протекает по собственному графику. Предложение также нацелено на использование WBTC на Aave. В настоящее время платформа располагает запасами WBTC на сумму около 5 миллиардов долларов, которые, по мнению Babylon Labs, недостаточно используются с точки зрения заемных средств.

Маршрутизация ликвидационных расчетов через WBTC предназначена для создания нового спроса на заимствования для этого актива. Aave DAO сохраняет полный контроль над всеми параметрами риска, ограничениями предложения и заимствования, а также надзором за управлением на обоих узлах. Проверка температуры фокусируется на архитектуре интеграции. Параметры риска, конфигурация Oracle и полная информация о предположениях доверия ожидаются в последующем запросе комментариев Aave.

В настоящее время проводятся проверки безопасности с помощью Coinspect, Sherlock, Zellic, ABDK и ZK Security по всему стеку протоколов, как подробно описано Babylon Labs. Формальная проверка проводится службой Runtime Verification.

Если снимок температуры проверки показывает положительные настроения сообщества, предложение переходит на стадию ARFC для дальнейшей оценки рисков и проверки. Успешный снимок ARFC передает его на голосование AIP в сети для окончательного одобрения руководства.

Babylon Labs заявила, что никакая третья сторона не получила компенсации за публикацию предложения.

Реакция сообщества скорее положительная

Интеграция, в случае одобрения, предоставит держателям BTC прямой путь к заимствованиям децентрализованного финансирования (DeFi) без передачи хранения мосту, консорциуму подписантов или группе пороговой подписи. Другие проекты, создающие продукты, обеспеченные $BTC, также могут накладываться поверх примитива, расширяя возможности использования собственного $BTC в более широкой деятельности DeFi.

Ранняя реакция сообщества на тему управления была в целом благоприятной. Поставщик технических услуг Aave Labs Симо отметил, что интеграция соответствует дизайну Hub-and-Spoke Aave V4 и что маршрутизация расчетов после ликвидации через WBTC создаст значимый спрос на заимствования для актива, который уже в значительной степени представлен на платформе.

Основатель Aave Стани Кулехов напрямую поддержал проверку температуры, сославшись на энтузиазм по поводу того, что экосистема V4 Spoke получает реальное залоговое обеспечение в биткойнах. Автор Nicopei добавил